未来三五年玉米联合收获机将迎来增量高峰

我国3大主粮作物中，玉米播种面积最大，但玉米机收率仍是最低的，这说明玉米联合收获机仍有增量空间。

新冠肺炎疫情过后，玉米种植面积迎来了新一轮增长周期，加上其他的积极因素，笔者判断玉米联合收获机发展环境趋好，并于下半年及未来几年在细分领域出现新的增量，迎来新一轮的利好行情。

种植面积恢复性增长带来的增量

国家实施玉米最低保护收购价格机制，有了基础保障，又不愁卖粮，所以国内农户种植积极性很高。2010年之后种植面积快速增长，到2015年达到创记录的4496.8万hm²，与此同时库存也高达2.65亿t。出现了库存过高，严重供过于求的现象。

2016年之后，国家玉米产业政策整体转向减面积、调结构，连续4年国内玉米种植面积下降，调减368.4万hm²，基本上达到调控目标；从2018年开始，连续两年玉米需求大于当年产量。

2020年新冠肺炎疫情爆发以来，全球主要产粮国纷纷减少或限制本国粮食出口，国内玉米种植业产业政策也由抑制转向鼓励，笔者预计后续国家对库存会更具包容性。

从2020年中国农业展望大会上得到的信息，今后10年国内玉米种植面积将稳中有增，2020年种植面积有望达到4281.9万hm²，预计增加种植面积153.3万～166.7万hm²（2300万～2500万亩），如果达到2015年的高位，要增加366.7万hm²（5500万亩）。

国内玉米种植面积发展趋势（单位：千公顷）

按每台玉米联合收获机年作业33.3、53.3、66.6hm²计算，如果未来10年增加玉米种植面积153.3万hm²，需要新增玉米机需求2.3万～4.6万台；如果玉米种植面积增加166.7万hm²，新增玉米机需求2.5万～5万台；如果玉米种植面积增加366.7万hm²，则新增玉米机需求5.5万～11万台。如果玉米种植规模不发生大的变化，这种需求预测是合理的。

玉米行情带来的正面激励效应

根据笔者近20年经销玉米联合收获机的经验，凡是玉米行情好、粮价高的年份，当年和第二年的玉米联合收获机行情也会跟着好。这是因为玉米价格高，种植户收益高，就愿意用机器收，并且第二年种植积极性高，会增加种植面积。

2008—2019年国内玉米价格走势（单位：元/t）

2008—2019年国内玉米收获机销量变化（单位：万台）

从2008—2019年国内玉米价格走势及2008—2019年国内玉米联合收获机历年销量变化图可以看出，两条曲线的走势高度同步，说明玉米市场价格和玉米联合收获机的市场需求量呈正相关关系。

最近1年来，玉米价格行情一直处于上升态势，疫情爆发之后玉米价格更是在新的平台上高位运行，截止到2020年6月上旬，全国玉米均价超过2100元/t。根据玉米价格与联合收获机销量成正比的关系，预测2020年玉米联合收获机将持续近3年的好行情。

劳动力返乡带来的市场增量

这是2020年出现的新情况。受疫情影响，很多青壮劳力从城市和工厂返回农村，他们中的一部分人会选择购买农机进行经营作业服务。

这个变化在上半年比较明显，下半年可能会减弱。但不管强弱，大量的壮年劳动力留在农村，的确是拉动大型农机，尤其是技术含量较高农机的一个积极因素。

产品结构变化带来的增量

玉米联合收获机向更加细分的方向发展，这是市场竞争的结果，如茎穗兼收玉米机、山地玉米收获机、鲜食玉米联合收获机和籽粒玉米联合收获机等。

1. 茎穗兼收玉米机增量

茎穗兼收玉米机是完全增量的品类，国内外以前都没有这种机器。2015年，河北翼新等中小企业，在摘穗机的基础上，增加了青贮玉米的功能，开发出这种多功能机，一经上市就走红。

这种机器走红的原因是青贮玉米收获机价格居高不下，3m割台的市场价在50万元以上，远高于玉米联合收获机，这给替代产品提供了市场空间，所以这种多功能机事实上抢占的是青贮玉米联合收获机的市场份额。从历史数据看，茎穗兼收玉米机可以从青贮机市场抢回1500～2000台的增量。

2. 鲜食玉米联合收获机增量

国内鲜食玉米种植面积变化趋势（单位：万亩）

国内鲜食玉米种植面积增长速度快于玉米种植面积增速，但鲜食玉米机收率不足1%，这是个蓝海市场，同时又增量空间非常大的市场。

如果按2028年鲜食玉米种植面积200万hm²（3000万亩）测算，每台机器年收获33.3、53.3、66.6hm²计算，需要增加6万、3.75万、3万台鲜食玉米收获机，这也是纯增量市场。

大批量更新带来的存量需求

2015年之后国内农机市场就进入了存量市场，特征是需求不增长，每年的销量主要以存量更新需求为主和少量的新增需求。

笔者统计了2009—2020年玉米收获机销量数据，如果按10年累计量、5年累计量和3年累计量进行测算，并且用不同的更新比例进行测算，得出以下数据。

玉米联合收获机很少有使用10年以上的，一般在3年时会更新，所以从理论上分析，2016年及之前购买的玉米联合收获机都到了更新期，目前保有约20万台，如果按10%、20%的更新率，每年有2万、4万台的需求。

更新需求量预测

跨区作业成熟带来更新换代需求

国内玉米联合收获机的跨区作业市场培育时间远比小麦机和水稻机长，这与玉米收获时间不太紧和机器的技术水平有关系。

2018年之后，全国范围内跨区域的玉米联合收获机作业市场形成，虽然作业跨度和收获面积并没有小麦和水稻跨区大，但是形成了一定的规模。

跨区作业市场对机器的性能和强度要求非常高，而且为了追求高收益，机手更喜欢使用效率更高的新机器，这拉动了生产企业不断采取最新技术、生产出性能更好、效率更高的玉米收获机。

跨区作业需要特制机型，同时跨区市场的成熟也会带来增量需求。